GVA © 2017
Закрыть

07 Июня, Ср
Тренд: корпоративные венчурные фонды. Что о них стоит знать?

Что такое корпоративный венчурный фонд

Венчурный фонд, единственным ограниченным партнёром которого выступает крупная корпорация, а инвестиции осуществляются в интересах этой компании, называется корпоративным. В английском языке для его обозначения используют аббревиатуру CVC.

За последние несколько лет число таких фондов увеличилось с нескольких игроков на рынке до тысячи. В начале 2017 года по всему миру насчитывалось 965 корпоративных венчурных фондов. Согласно спикеру конференции и профессору бизнес-школы Стэнфорда Илье Стребулаеву, который провел собственное исследование, треть всех инвестиций в мире приходится на CVC, а общая сумма их сделок уже составляет более 1.5 млрд долларов.

У каких известных компаний есть свои венчурные фонды

Среди наиболее значительных событий последнего времени — китайская интернет-компания Baidu выделила 3 ​​млрд долларов в октябре 2016 года на специальный фонд под названием Baidu Capital, который инвестирует в технологические компании с высокими показателями роста. Так Baidu стремится сократить разрыв с конкурентами — Alibaba и Tencent, — которые в последние годы достигли успехов в области корпоративного инвестирования. 


Источник: twicial.com.

В январе этого года Samsung запустила $150-миллионный фонд Samsung NEXT для поддержки технологических стартапов на ранней стадии.

BMW также присоединился к тренду, создав фонд в размере 530 млн долларов для своей дочерней компании BMW iVentures.

В то же время Microsoft снова начал делать прямые инвестиции через подразделение Microsoft Ventures в мае 2016 года, а также сформировал специализированный фонд для искусственного интеллекта.

Зачем компаниям свои венчурные фонды

Интересы корпораций в корне отличаются от мотивов частных инвестиционных фондов.

«Для большинства корпоративных фондов заработок денег является вторичной целью, — рассказывает Стас Кирман, инвестор и соорганизатор конференции SVOD. — Именно поэтому предприниматель имеет возможность получить большую оценку, теряя при этом меньшую долю в своем проекте».


Стас Кирман и другие организаторы конференции SVOD. Источник: пресс-служба SVOD.

По данным проведенного в 2015 году опроса среди крупных корпоративных фондов, причины начинать инвестиционную деятельность для компаний были следующими (от наиболее важных к наименее):

  • Формирование экосистемы;
  • Стратегическое планирование;
  • Обладание информацией о рыночной конъюнктуре;
  • Получение финансовой прибыли;
  • Оптимизация закупок;
  • Понимание функционирования наиболее технологичных компаний и венчурных капиталистов;
  • Получение лицензионных технологий.

Критерии при оценке проекта

В ходе своего исследования Илья Стребулаев, профессор бизнес-школы Стэнфорда, узнал у инвесторов корпоративных инвестиционных фондов о параметрах, на которые в первую очередь они обращают внимание при вынесении решения о финансировании того или иного стартапа.

Инвесторы из частных венчурных фондов прежде всего руководствуются тем, насколько талантливая и сбалансированная команда руководит стартапом, и в какой степени продукт, разработанный ею, соответствует потребностям рынка. В свою очередь, аналитики, работающие в фондах при больших корпорациях, в качестве основного критерия при принятии решения о финансировании смотрят на то, насколько проект согласовывается с концепцией всей компании и какую потенциальную пользу компания может получить от него.

Илья Стребулаев. Скриншот: SVOD 2017.

Выгода для стартапов

Среди преимуществ, которые способны дать корпоративные венчурные фонды стартапам, выделяют:

  • Профессиональную оценку и проверку продукта на жизнеспособность; ускорение технологической разработки продукта;
  • Помощь с выходом на рынок, в том числе и на мировой, что для компании на ранней стадии было бы невозможно;
  • Потенциальный экзит, в том числе покупка корпорацией стартапа, в который до этого были вложены деньги, либо лицензирование его продуктов;
  • Доступ к клиентам, в том числе к самой инвестирующей компании как к потенциальному клиенту;
  • Доступ к экспертам в данной области и возможность пригласить сотрудников инвестирующей компании к себе в команду; 
  • Возможность участия в инкубаторах или программах-акселераторах, проводимых многими CVC (Intel Accelerator Accelerator, Google Launchpad Accelerator, Qualcomm Robotics Accelerator и другим).


Источник: Curated.ru.

Следует ли стартапам связываться с корпоративными венчурными фондами?

Илья Стребулаев дал несколько советов проектам, которые хотят обратиться в корпоративные фонды за финансированием. Вот главные тезисы его выступления:

  • Инвесторы ведущих корпоративных фондов являются лучшими экспертами в своей области. Они единственные, кто сможет дать вашему проекту профессиональную оценку и консультацию по развитию, идеально соответствующие текущему состоянию рынка.
  • Корпоративные фонды способны предоставить ценные клиентские базы, каналы поставок и операционные механизмы. Но для стартапа важно основательно подойти к выбору фонда, поскольку он должен идеально соответствовать требованиям проекта, для того чтобы добиться максимального результата от сотрудничества.
  • При выборе фонда нужно, в первую очередь, рассматривать CVC при самых крупных компаниях. Именно глобальные корпорации смогут предоставить вам необходимые инструменты для более быстрой и эффективной экспансии на мировой рынок.
  • В ваших интересах не допустить представителей корпорации к руководящим постам вашего стартапа, дабы избежать конфликта интересов, который неминуемо возникнет, если, например, вы решите заключить договор с компанией-конкурентом вашего CVC.
  • Корпоративные венчурные фонды имеют ряд особенностей, которые отличают их от привычных венчурных фондов. При работе с ними требуется особый подход, требующий тщательных рассчётов и продуманных решений. Однако это стоит того, ведь рынок CVC становится более конкурентным, а потому перспективы для стартапов, ищущих финансирование, значительно улучшаются.

    Источник: пресс-служба SVOD.

    Что такое SVOD

    Silicon Valley Open Doors — международная бизнес-конференция в Кремниевой долине, которая собирает на одной площадке молодых предпринимателей, основателей успешных стартапов, инвесторов и представителей технологических корпораций. За 13-летнюю историю мероприятия каждый второй стартап, прошедший отбор жюри SVOD, получил инвестиции. В сумме участники SVOD подняли 750 миллионов долларов инвестиций от фондов Draper Associates, Founders Fund, Salesforce и Y Combinator.

    В мае этого года прошел 13-й по счету SVOD. В нем приняли участие 37 отобранных стартапов со всего мира (от посевной стадии до серии B). Около 300 инвесторов Кремниевой долины пришли их послушать и оценить.

Февраль 2018
19 Февраля, Понедельник
12 причин провалов инновационных лабораторий при корпорациях

Почему инновационные лаборатории терпят неудачи и как этого избежать?

02 Февраля, Пятница
Началась акселерационная программа StartUp Kazakhstan

1-2 февраля в г. Алматы в инновационном кластере Tech Garden прошло первое очное мероприятие в рамках  StartUp Kazakhstan – программа ориентации.




Январь 2018
22 Января, Понедельник
Опубликован новый доклад партнера GVA Павла Лукши “Навыки будущего: как преуспеть в совершенно новом мире”

Партнер GVA Павел Лукша, основатель Global Education Futures и профессор практики Московской школы управления СКОЛКОВО, представил свой новый доклад о том,что должны знать и уметь выпускники. “Навыки будущего: как преуспеть в совершенно новом мире” создан при участии WorldSkills Russia во время работы над проектом Атлас новых профессий. Доклад содержит комплексный обзор глобальных трендов, изменений в рабочих процессах и завершается рекомендациями по применению полученного образования.

22 Января, Понедельник
В Казахстане будет создан Фонд по цифровизации национальной промышленности

22 января в рамках официального визита Президента Республики Казахстан в США Автономный кластерный фонд «ПИТ» (Tech Garden) подписал ряд важных документов с американскими компаниями по цифровизации экономики Казахстана.

19 Января, Пятница
Образовательное мероприятие для начинающих инвесторов

8-9 февраля VentureClub проводит образовательную программу для тех, кто интересуется венчурным рынком, но не знает с чего начать. На мероприятии выступят ведущие эксперты рынка и частные инвесторы, которые поделятся своей стратегией работы на венчурном рынке и ответят на Ваши вопросы.

19 Января, Пятница
AVRA meetup

В GVA Hub пройдет встреча профессионалов и интересующихся рынком виртуальной реальности и съемкой 360. 

17 Января, Среда
ФРИИ и М19 запускают совместный акселератор для стартапов из сферы гейминга и киберспорта

ФРИИ и М19 запускают совместный акселератор для стартапов из сферы гейминга и киберспорта. Каждая компания, которая пройдет отбор в программу, может суммарно получить от ФРИИ и М19 до 5 млн рублей! Зарегистрироваться на программу можно до 28 февраля.


17 Января, Среда
Бизнес-завтрак с «Ростелеком»: пилот IT-стартапа с крупной компанией

1 февраля пройдет Бизнес-завтрак с «Ростелеком»: пилот IT-стартапа с крупной компанией. В ходе него вы узнаете,как IT-стартапам работать с крупным заказчиком из сферы телеком: разберём кейс стартапа «Робот Вера» и примеры выпускников Акселератора ФРИИ, а также узнаем, как «Ростелеком» готов сотрудничать со стартапами.


17 Января, Среда
Международный технологический конкурс среди студенческих проектов Imagine Cup 2018 открывает набор

До 28 февраля можно успеть подать заявку на Imagine Cup 2018, проводимый при поддержке Microsoft в 16-й раз, общее количество участников всех чемпионатов превышает 400 тысяч.

17 Января, Среда
22 января состоится панельная дискуссия "EMOTION Computing: сила анализа эмоций"

Панельная дискуссия — телемост с Кремниевой долиной.

EMOTION Computing — технология, которая знает, как вы сегодня себя чувствуете, теперь может читать человеческие эмоции в реальном времени. 

17 Января, Среда
Intercontinental Startup Battle состоится 26 апреля в Сан-Франциско

Это международный конкурс стартапов из стран Восточной Европы, где инвесторы могут найти перспективные стартап команды.

17 Января, Среда
22 января в Москве пройдет HSE{Consult}

22 января в Москве пройдет HSE{Consult} — бесплатные консультации основателей стартапов ранних стадий с экспертами Бизнес-инкубатора ВШЭ. 

Декабрь 2017
21 Декабря, Четверг
Образовательная программа GVA TeenStart завершился полноценным Демо Днем

Первая в России программа по развитию предпринимательских навыков для подростков 12-16 лет GVA TeenStart 2 завершилась 21 декабря Демо Днем. По итогам 12-недельной программы выпускники презентовали бизнес-проект, который они разработали при участии опытного ментора.


20 Декабря, Среда
Факторика совместно с GVA разработала воркшоп по запуску корпоративных инноваций

В ходе 2,5-дневного воркшопа «Корпоративные инновации, запуск новых продуктов и стартап-инструменты в бизнесе», который состоится 26-28 января нового года, участники научатся запускать и быстро выводить корпоративные инновации на рынок с помощью Agile (Scrum/Kanban), Customer Development, Lean Startup, дизайн-мышления и других стартап-инструментов.


18 Декабря, Понедельник
Победителем МЕГА ACCELERATOR стала команда Beesender

IKEA Centres Russia объявила итоги второго МЕГА ACCELERATOR – проекта, посвященного поиску инновационных решений по улучшению покупательского опыта гостей торговых центров МЕГА. Победителем акселератора стал стартап Beesender, разработчик программы для омниканального общения.

Ноябрь 2017
22 Ноября, Среда
29 ноября в Москве пройдет конференция Russian Startups Go Global 2017

29 ноября в Москве пройдет конференция Russian Startups Go Global 2017 для основателей IT-стартапов с амбициями масштабировать компанию за рубежом.


17 Ноября, Пятница
GVA стал партнером и оператором международной программы акселерации StartUp Kazakhstan

StartUp Kazakhstan  — это первая казахстанская инициатива международного масштаба, целью которой является привлечение лучших инновационных стартапов и высокотехнологичных компаний с высоким экспортным потенциалом на рынок Казахстана.

09 Ноября, Четверг
В России обсудили процесс обновления мировой системы образования

На международном Саммите GELP Moscow 2017, который проходил в Москве с 1 по 3 ноября, лидеры российского и зарубежного образования из 12 государств наметили практические шаги по системному изменению мировой образовательной среды с учетом существующих глобальных вызовов цивилизации. 

Октябрь 2017
30 Октября, Понедельник
GVA приняли участие в закрытом круглом столе Forbes Russia

Global Venture Alliance принял участие в закрытом круглом столе, организованном Forbes Russia, посвященному ближайшему будущему криптовалюты и криптоактивов.

27 Октября, Пятница
В Москве впервые пройдет международный образовательный Саммит Global Education Leaders` Partnership

Авторитетный интернациональный альянс Global Education Leaders` Partnership (GELP), влияющий на развитие школьного образования за рубежом, впервые выбрал Россию местом встречи лидеров и экспертов мирового образовательного сообщества. Официальным оператором GELP является компания Global Venture Alliance.

Наверх